中国证监会严控上市公司高管买卖股票

　　【本刊讯】中国证监会4月5日发布《上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则》（下称《规则》），对上市公司董事、监事和高级管理人员持有和买卖本公司股票作出明确规定，以遏制部分上市公司高管等违规买卖股票、牟取不当利益行为，维护证券市场秩序。

　　《规则》首次明确了公司高管可抛售股票数量的计算基数，即以上年末董事、监事和高管所持有本公司发行的股份为基数，计算其中可转让股份的数量。

　　《规则》称，因上市公司公开或非公开发行股份、实施股权激励计划，或因董事、监事和高级管理人员在二级市场购买、可转债转股、行权、协议受让等各种年内新增股份，新增无限售条件股份当年可转让25％，新增有限售条件的股份计入次年可转让股份的计算基数。

　　《规则》规定，公司高管任职期间，每年通过集中竞价、大宗交易、协议转让等方式转让的股份，不得超过其所持本公司股份总数的25％，因司法强制执行、继承、遗赠、依法分割财产等导致股份变动的除外。而所持股份不超过1000股的，可一次全部转让，不受前款转让比例的限制。

　　根据《证券法》第四十七条关于短线交易的规定，公司高管将持有的本公司股票在买入后六个月内卖出，或者在卖出后六个月内又买入的，由此所得收益归该上市公司所有。《规则》对该起算点进行了明确界定，称上述“买入后六个月内卖出”是指最后一笔买入时点起算六个月内卖出的；“卖出后六个月内又买入”是指最后一笔卖出时点起算六个月内又买入的。

　　另外，《规则》还要求公司高管及时履行信息披露义务，在股份发生变动之日起两个交易日内，向上市公司报告并由上市公司在证券交易所网站进行公告。公告内容包括：上年末所持本公司股份数量；上年末至本次变动前每次股份变动的日期、数量、价格；本次变动前持股数量；本次股份变动的日期、数量、价格；变动后的持股数量等。■

　　证券

　　银河证券股份有限公司开始运营

　　中国银河证券股份有限公司自4月6日收市起，与中国银河证券有限责任公司进行交易系统切换，这意味着银河证券重组工作顺利完成。

　　交易系统切换后，银河证券有限责任公司不再经营证券业务，将更名为“中国银河投资管理有限公司”，转为实业公司，并依法承接原银河证券非经纪业务和投资银行业务及债权债务。

　　境外上市公司非境外上市股份须集中存管

　　中国证监会日前通知称，未在境内公开发行人民币普通股的境外上市公司，其非境外上市的股份须在境外上市外资股上市后15个工作日内，将其非境外上市股份集中登记存管在中登公司。在通知发布前已到境外上市的公司，应在2007年6月30日前办结其非境外上市股份的集中登记存管手续。

　　信托公司加入QDII发行产品范畴

　　近日，中国银监会和国家外汇管理局联合颁布《信托公司受托境外理财业务管理暂行办法》，并于即日起施行。这意味着信托业在银行、保险、基金业之后也加入了发行QDII产品的范畴。

　　根据《办法》，目前信托QDII的范围限定在高等级债券的类型，包括外国银行存款、外国政府债券、国际金融组织债券和外国公司债券等。

　　杭萧钢构因涉嫌违法违规被立案调查

　　浙江杭萧钢构股份有限公司4月4日发布“重大事项公告”称，自公司股票2007年4月2日复牌后，公司股价又出现异常波动。

　　4月4日，公司接中国证监会调查通知书，对公司股价异常波动，涉嫌存在违法违规行为，进行立案调查。

　　银行

　　银监会拟扩大银行QDII投资范围

　　中国银监会主席刘明康4月10日表示，银监会希望今年内调整并扩大QDII的经营范围，目前已与国家外汇管理局就有关建议列出方案，正在征求相关部门意见，并将于近期出台。

　　而银监会有关人士透露，扩大投资范围后的银行系QDII产品，有望投资海外股票市场。

　　大连银行正式挂牌成立

　　大连银行4月3日正式挂牌成立并在天津筹建分行，成为继上海银行、北京银行之后，又一家由城市商业银行发展起来、跨省设立分行的全国性银行总部。

　　截至2006年末，大连银行资产总额611亿元，各项存款余额516亿元，各项贷款余额333亿元。

　　（以上内容详见4月16日出版的2007年第8期《财经》杂志）